Мозаика. Большое начинается с малого
Недооценённые компании малой капитализации Европы и США: там, где мало аналитиков, у алгоритмов больше преимущество.
Показатели за 36 месяцев после комиссий. Прошлые результаты не гарантируют будущих.
Как работает «Мозаика»
Там, где нет толпы
Компании с покрытием менее трёх аналитиков: неэффективности в оценке здесь встречаются чаще и живут дольше.
Скоринг качества
Модель отбирает прибыльные растущие компании с низким долгом, отбраковывая «дешёвые по причине».
Лимит ликвидности
Размер позиции ограничен дневным оборотом бумаги — выход из любой позиции занимает не более двух дней.
Целевая структура портфеля
Фактические доли колеблются в пределах ±5 п.п.; авторебалансировка возвращает портфель к целям.
Условия
Вопросы и ответы
Кому подходит стратегия «Мозаика»?
«Мозаика» — малые капитализации AI-стратегия с уровнем риска 4 из 5: подходит терпеливым инвесторам с горизонтом от пяти лет: малые компании волатильнее, но исторически обгоняют индексы. Историческая доходность — +17,8% годовых при максимальной просадке −18,3%; подключение от €100.
Какие риски у стратегии «Мозаика»?
Главный риск — низкая ликвидность малых бумаг, расширяющая спреды в коррекции. Максимальная историческая просадка составляла −18,3% при волатильности 16,9%. Алгоритм работает в жёстких лимитах: при приближении к лимиту просадки позиции сокращаются автоматически, а остановить стратегию можно в любой момент.
Какие условия подключения «Мозаика»?
Минимальная сумма — €100, комиссия за управление — 0,80% в год, комиссия за результат — 10% от прибыли сверх high-water mark. Стратегия совершает в среднем 26 сделок в месяц, и каждая фиксируется в публичной сети I-Trade Chain.